TITOLO IV - Capitolo 1
PATRIMONIO DI VIGILANZA
SEZIONE I
DISPOSIZIONI DI CARATTERE GENERALE
1. Premessa
E' ormai consolidata, nelle sedi comunitarie e internazionali, la
consapevolezza del ruolo centrale che la disciplina sul patrimonio
delle banche riveste nella normativa di vigilanza.
Il patrimonio infatti rappresenta il primo presidio a fronte dei
rischi connessi con la complessiva attivita' bancaria. Un livello di
patrimonializzazione adeguato consente al banchiere di esprimere con
i necessari margini di autonomia la propria vocazione imprenditoriale
e nel contempo di preservare la stabilita' della banca.
Il patrimonio inoltre costituisce il principale punto di riferimento
per le valutazioni dell'organo di vigilanza ai fini della stabilita'
delle banche. Su di esso sono fondati i piu' importanti strumenti di
controllo, quali il coefficiente di solvibilita', i requisiti a
fronte dei rischi di mercato, le regole sulla concentrazione dei
rischi e sulla trasformazione delle scadenze; alle dimensioni
patrimoniale e' connessa inoltre l'operativita' in diversi comparti.
La presente disciplina, conformemente alle direttive comunitarie,
indica le modalita' di calcolo del patrimonio utile a fini di
vigilanza. Quest'ultimo e' costituito dalla somma del patrimonio di
base - ammesso nel calcolo senza alcuna limitazione - e del
patrimonio supplementare, che viene ammesso nel limite massimo del
patrimonio di base. Da tale somma vengono dedotte le partecipazioni,
gli strumenti ibridi di patrimonializzazione e le attivita'
subordinate, detenuti, in altre banche e societa' finanziarie.
2. Fonti normative
La materia e' regolata dai seguenti articoli del T.U.:
- art. 53, comma 1, lett. a), che attribuisce alla Banca d'Italia, in
conformita' delle deliberazioni del CICR, il potere di emanare
disposizioni di carattere generale aventi a oggetto l'adeguatezza
patrimoniale;
- art. 53, comma 3, che attribuisce alla Banca d'Italia il potere di
adottare, ove la situazione lo richieda, provvedimenti specifici nei
confronti di singole banche per le materie indicate nel comma 1;
- art. 65, che definisce i soggetti inclusi nell'ambito della
vigilanza consolidata;
- art. 67, comma 1, lett. a), che, al fine di realizzare la vigilanza
consolidata, attribuisce alla Banca d'Italia, in conformita' delle
deliberazioni del CICR, la facolta' di impartire alla capogruppo, con
provvedimenti di carattere generale o particolare, disposizioni,
concernenti il gruppo bancario complessivamente considerato o suoi
componenti, aventi a oggetto l'adeguatezza patrimoniale;
e inoltre:
- dal decreto legislativo 27 gennaio 1992, n. 87, recante
disposizioni in materia di conti annuali e consolidati degli enti
creditizi e finanziari;
- dalla deliberazione del CICR del 12 gennaio 1994 (1);
- dalla direttiva 89/299/CEE del 17 aprile 1989, concernente i fondi
propri delle banche, cosi' come modificata dalla direttiva 92/16/CEE
del 16 marzo 1992 e dalla direttiva' 91/633/CEE del 3 dicembre 1991
recante disposizioni applicative relative alla direttiva 89/299/CEE;
- dall'Accordo internazionale di Basilea dell' 11 luglio 1988 sulla
valutazione del patrimonio e sui coefficienti patrimoniali minimi
delle banche, aggiornato ad aprile 1998, e dall'"Emendamento
all'Accordo sul Capitale per incorporarvi i rischi di mercato" del
gennaio 1996, aggiornato ad aprile 1998.
3. Definizioni
Ai fini della presente disciplina si definiscono:
- "partecipazione," il possesso da parte della banca o del gruppo
bancario di azioni o quote nel capitale di altri soggetti, secondo
quanto prescritto dall'art. 4, comma 1, del d.lgs. 27 gennaio 1992,
n. 87;
- "plusvalenza" (minusvalenza) implicita", differenza positiva
(negativa) tra valore di mercato e valore di libro dei titoli cui si
riferiscono;
- "portafoglio immobilizzato", portafoglio costituito dai valori
mobiliari detenuti per finalita' di stabile investimento;
"portafoglio non immobilizzato" portafoglio costituito dai valori
mobiliari detenuti per esigenze di tesoreria e per negoziazione (2);
Nel "portafoglio non immobilizzato" sono anche compresi i contratti
derivati e le altre operazioni fuori bilancio su valute stipulati a
fini di negoziazione e quelli assunti a copertura di rischi relativi
a valori mobiliari del "portafoglio non immobilizzato" (3);
4. Destinatari della disciplina
A livello individuale, le presenti disposizioni si applicano alle
banche autorizzate in Italia (4).
La Banca d'Italia puo' escludere dai destinatari della disciplina le
succursali in Italia di banche extracomunitarie quando le attivita'
di tali enti sono sottoposte nei paesi di origine a strumenti di
vigilanza equivalenti a quelli che vengono applicati alle banche
italiane (5).
A livello consolidato, le presenti disposizioni si applicano:
- alle capogruppo di gruppi bancari;
- alle singole banche italiane, non appartenenti a gruppi bancari,
che abbiano partecipazioni di controllo congiunto in societa'
bancarie, finanziarie e strumentali.
Alle singole banche che detengono partecipazioni in societa' bancarie
e finanziarie in misura pari o superiore al 20 per cento, senza
tuttavia che ricorrano situazioni di controllo congiunto, puo' essere
richiesto il calcolo del patrimonio di vigilanza consolidato nei casi
in cui, a giudizio della Banca d'Italia, si configurino situazioni di
piu' ampia integrazione con il soggetto partecipante.
5. Responsabili dei procedimenti amministrativi
Si indicano di seguito i responsabili dei procedimenti amministrativi
di cui al presente Capitolo:
- nulla osta alla computabilita' nel patrimonio di base degli
strumenti innovativi di capitale (Sez. II, par. 3, e Sez. III, par.
1. 3): Titolare della Filiale della Banca d'Italia competente per
territorio e Capo del Servizio Vigilanza sugli Enti Creditizi;
- nulla osta al rimborso degli strumenti innovativi di capitale (Sez.
11, par. 3, e Sez. III, par. 1. 3): Titolare della Filiale della
Banca d'Italia competente per territorio e Capo del Servizio
Vigilanza sugli Enti Creditizi;
- nulla osta al rimborso degli strumenti ibridi di
patrimonializzazione (Sez. II, par. 4. 1): Titolare della Filiale
della Banca d'Italia competente per territorio e Capo del Servizio
Vigilanza sugli Enti Creditizi;
- nulla osta al rimborso anticipato delle passivita' subordinate
(Sez. II, par. 4.2): Titolare della Filiale della Banca d'Italia
competente per territorio e Capo del Servizio Vigilanza sugli Enti
Creditizi;
- nulla osta alla computabilita' nel patrimonio supplementare degli
strumenti ibridi di patrimonializzazione e delle passivita'
subordinate (Sez. II, par. 4.4) Titolare della Filiale della Banca
d'Italia competente per territorio e Capo del Servizio Vigilanza
sugli Enti Creditizi;
- nulla osta al riacquisto degli strumenti ibridi di
patrimonializzazione e delle passivita' subordinate (Sez. II, par.
4.5): Titolare della Filiale della Banca d'Italia competente per
territorio e Capo del Servizio Vigilanza sugli Enti Creditizi;
- nulla osta per l'utilizzo della metodologia analitica per il
calcolo delle riduzioni di valore collegate al rischio paese (Sez.
II, par. 7.1): Titolare della Filiale della Banca d'Italia competente
per territorio e Capo del Servizio Vigilanza sugli Enti Creditizi;
- nulla osta per la non deduzione dal patrimonio di vigilanza delle
partecipazioni ovvero degli strumenti ibridi di patrimonializzazione
e delle passivita' subordinate assunti a fini di risanamento e di
salvataggio dell'ente partecipato (Sez. II, par. 9.1): Titolare della
Filiale della Banca d'Italia competente per territorio e Capo del
Servizio Vigilanza sugli Enti Creditizi;
- nulla osta per la non deduzione dal patrimonio di vigilanza delle
partecipazioni che si configurino come operazioni di finanziamento e
di investimento in strumenti non di capitale (Sez. II, par. 9.1):
Titolare della Filiale della Banca d'Italia competente per territorio
e Capo del Servizio Vigilanza sugli Enti Creditizi;
- nulla osta per l'esclusione dall'aggregato dei crediti non
garantiti, utile per il calcolo delle riduzioni di valore ai fini del
rischio paese, delle operazioni di confinanziamento con banche
multilaterali di sviluppo (All. A): Titolare della Filiale della
Banca d'Italia competente per territorio e Capo del Servizio
Vigilanza sugli Enti Creditizi.
SEZIONE II
PATRIMONIO DI VIGILANZA INDIVIDUALE
1. Struttura del patrimonio di vigilanza individuale
Il patrimonio di vigilanza individuale e' costituito dalla somma
algebrica di una serie di elementi positivi e negativi che, in
relazione alla qualita' patrimoniale riconosciuta a ciascuno di essi,
possono entrare nel calcolo con alcune limitazioni.
Gli elementi positivi che costituiscono il patrimonio devono essere
nella piena disponibilita' della banca, in modo da poter essere
utilizzati senza limitazioni per la copertura dei rischi e delle
perdite aziendali. L'importo di tali elementi e' depurato degli
eventuali oneri di natura fiscale.
Il patrimonio di vigilanza e' costituito dal patrimonio di base piu'
il patrimonio supplementare, al netto delle deduzioni.
1.1 Patrimonio di base
Gli elementi patrimoniali di qualita' primaria sono i seguenti:
- il capitale versato;
- le riserve;
- il fondo per rischi bancari generali;
- gli strumenti innovativi di capitale (cfr. par. 3 della presente
Sezione).
Il totale di questi elementi, previa deduzione delle azioni proprie,
dell'avviamento, delle immobilizzazioni immateriali, delle perdite
registrate in esercizi precedenti e in quello in corso, costituisce
il "patrimonio di base").(6)
La Banca d'Italia puo' richiedere che vengano portati in deduzione
ulteriori elementi che, per le loro caratteristiche, possano
determinare un "annacquamento" del patrimonio di base.
1.2 Patrimonio supplementare
Il patrimonio supplementare e' costituito dai seguenti elementi, nei
limiti di computabilita' di cui al par. 1.4 della presente Sezione:
- le riserve di rivalutazione;
- gli strumenti ibridi di patrimonializzazione e le passivita'
subordinate (cfr. par. 4 della presente Sezione);
- il fondo rischi su crediti (cfr. par. 5 della presente Sezione), al
netto delle minusvalenze nette su titoli (cfr. par. 6 della presente
Sezione) e degli altri elementi negativi (cfr. par. 7 della presente
Sezione);
- le plusvalenze o le minusvalenze nette sulle partecipazioni (cfr.
par. 8 della presente Sezione).
1.3 Deduzioni
Dalla somma del patrimonio di base e del patrimonio supplementare
sono dedotti le partecipazioni, gli strumenti ibridi di
patrimonializzazione e i prestiti subordinati detenuti nei confronti
di banche e societa' finanziarie (cfr. par. 9 della presente
Sezione).
1.4 Limiti di computabilita'
Il patrimonio di base viene integralmente ammesso nel calcolo del
patrimonio di vigilanza.
Gli strumenti innovativi di capitale possono essere computati nel
patrimonio di base entro un limite pari al 15 per cento
dell'ammontare del patrimonio di base, comprensivo degli strumenti
innovativi stessi. L'eventuale ammontare in eccesso puo' essere
computato nel patrimonio supplementare, alla stregua di uno strumento
ibrido di patrimonializzazione.
Il patrimonio supplementare e' ammesso nel calcolo del patrimonio di
vigilanza entro un ammontare massimo pari al patrimonio di base.
Le passivita' subordinate sono computate nel patrimonio supplementare
entro un limite massimo pari al 50 per cento del patrimonio di base.
Il fondo rischi su crediti, al netto delle minusvalenze nette su
titoli e degli altri elementi negativi, e' computato nel patrimonio
supplementare entro un limite massimo pari all' 1,25 per cento delle
attivita' di rischio ponderate, calcolate ai fini del coefficiente
individuale di solvibilita' (7).
Le plusvallenze nette su partecipazioni non possono essere computate
nel patrimonio supplementare per un importo eccedente il 30 per cento
del patrimonio di base.
2. Ammontare minimo del patrimonio di vigilanza
Il patrimonio di vigilanza individuale non puo' essere inferiore al
capitale iniziale richiesto per l'autorizzazione all'attivita'
bancaria (8).
Le banche di credito cooperativo con patrimonio di vigilanza
inferiore a 2 milioni di euro devono adeguarsi a tale limite entro il
31 dicembre 2001.
Per motivate esigenze la Banca d'Italia potra' accordare un
prolungamento, sino a un massimo di 2 anni, del periodo transitorio
di adeguamento purche' la banca rispetti il requisito patrimoniale
minimo complessivo (9).
* * *
Di seguito viene illustrata in dettaglio la composizione di alcuni
elementi che compongono il patrimonio di vigilanza.
3. Strumenti innovativi di capitale
Gli strumenti innovativi di capitale, quali le preference shares,
sono titoli emessi da controllate estere incluse nel gruppo bancario
(cfr. Sez. III, par. 1.3, del presente Capitolo).
La computabilita' nel patrimonio di base degli strumenti innovativi
di capitale e' consentita solo in presenza di condizioni che
garantiscano pienamente la stabilita' della base patrimoniale delle
banche. Tali condizioni sono le seguenti:
a) la societa' bancaria o finanziaria emittente, inclusa nel gruppo
bancario, deve essere insediata in un paese della zona A;
b) i titoli devono essere irredimibili. L'eventuale facolta' di
rimborso da parte dell'emittente non puo' essere prevista prima che
siano trascorsi 10 anni dall'emissione; il rimborso deve essere
preventivamente autorizzato dalla Banca d'Italia;
c) eventuali clausole di revisione automatica del tasso di
remunerazione (c.d. step-up) non possono essere previste prima di 10
anni di vita del prestito; l'ammontare dello step-up non puo'
eccedere, alternativamente, i 100 punti base oppure il 50 per cento
dello spread rispetto alla base di riferimento, al netto del
differenziale tra la base di riferimento iniziale e quella sulla
quale si calcola l'aumento di tasso;
d) il contratto deve prevedere la possibilita' di non corrispondere
gli interessi ai detentori dei titoli se, nell'esercizio precedente,
la banca che controlla direttamente o indirettamente la societa'
emittente non ha avuto profitti distribuibili e/o non ha pagato
dividendi agli azionisti, ordinari e di risparmio;
e) gli interessi non possono essere cumulabili: qualora non siano
pagati, il diritto alla remunerazione e' perso definitivamente;
f) il contratto deve prevedere che le somme raccolte con l'emissione
di titoli risultino nella piena disponibilita' della banca medesima,
qualora il requisito patrimoniale minimo complessivo della banca
scenda al di sotto del 5% per effetto di perdite di esercizio;
g) in caso di liquidazione della banca, i possessori dei titoli,
privilegiati rispetto ai detentori di azioni ordinarie e di
risparmio, devono essere subordinati a tutti gli altri creditori.
h) vi sia un apposito contratto (on-lending) che determini il
trasferimento delle somme raccolte alla banca a condizioni analoghe a
quelle previste per l'emissione.
La computabilita' nel patrimonio di base individuale degli strumenti
innovativi di capitale e' autorizzata dalla Banca d'Italia dopo una
valutazione caso per caso della rispondenza delle condizioni
contrattuali ai requisiti descritti nel presente paragrafo. La Banca
d'Italia fa conoscere le proprie valutazioni entro 60 giorni dalla
data di ricevimento della richiesta. Ai fini dell'autorizzazione la
Banca d'Italia verifica inoltre la coerenza della distribuzione del
capitale e dei rischi tra le diverse componenti del gruppo bancario.
4. Strumenti ibridi di patrimonializzazione e passivita' subordinate
Previo nulla osta della Banca d'Italia, tra le componenti del
patrimonio supplementare possono essere ricompresi - per l'ammontare
massimo delle somme effettivamente ricevute dalla banca emittente - i
seguenti elementi:
- gli strumenti ibridi di patrimonializzazione, quali le passivita'
irredimibili e altri strumenti rimborsabili su richiesta
dell'emittente con il preventivo consenso della Banca d'Italia;
- le passivita' subordinate.
In entrambi i casi le passivita' possono essere emesse dalle banche
anche sotto forma di obbligazioni, convertibili e non, e di altri
titoli similari.
Se la banca appartiene a un gruppo bancario, la richiesta per
ottenere il nulla osta della Banca d'Italia va presentata dalla
societa' capogruppo.
I relativi contratti devono soddisfare le condizioni indicate nei
paragrafi che seguono.
4.1 Strumenti ibridi di patrimonializzazione
Gli strumenti ibridi di patrimonializzazione rientrano nel calcolo
del patrimonio supplementare quando il contratto prevede che:
a) in caso di perdite di bilancio che determinino una diminuzione del
capitale versato e delle riserve al di sotto del livello minimo di
capitale previsto per l'autorizzazione all'attivita' bancaria, le
somme rivenienti dalle suddette passivita' e dagli interessi maturati
possano essere utilizzate per far fronte alle perdite, al fine di
consentire all'ente emittente di continuare l'attivita';
b) in caso di andamenti negativi della gestione, possa essere sospeso
il diritto alla remunerazione nella misura necessaria a evitare o
limitare il piu' possibile l'insorgere di perdite;
c) in caso di liquidazione dell'ente emittente, il debito sia
rimborsato solo dopo che siano stati soddisfatti tutti gli altri
creditori non ugualmente subordinati.
Gli strumenti ibridi di patrimonializzazione non irredimibili devono
avere una durata pari o superiore a 10 anni. Nel contratto deve
essere esplicitata la clausola che subordina il rimborso del prestito
al nulla osta della Banca d'Italia (10).
Sui titoli rappresentativi degli strumenti ibridi di
patrimonializzazione e' richiamato il contenuto della clausola
indicata al precedente punto a) nonche' l'eventuale condizione che il
rimborso e' subordinato al nulla osta della Banca d'Italia.
La Banca d'Italia emana entro 30 giorni dalla ricezione della
richiesta il provvedimento tenendo conto della capacita' della banca
di rispettare il requisito di adeguatezza patrimoniale complessivo.
4.2 Passivita' subordinate
Le passivita' subordinate emesse dalle banche concorrono alla
formazione del patrimonio supplementare a condizione che i contratti
che ne regolano l'emissione prevedano espressamente che:
a) in caso di liquidazione dell'ente emittente il debito sia
rimborsato solo dopo che siano stati soddisfatti tutti gli altri
creditori non ugualmente subordinati;
b) la durata del rapporto sia pari o superiore a 5 anni e, qualora la
scadenza sia indeterminata, sia previsto per il rimborso un preavviso
di almeno 5 anni;
c) il rimborso anticipato delle passivita' avvenga solo su iniziativa
dell'emittente e preveda il nulla osta della Banca d'Italia.
I contratti non devono presentare clausole in forza delle quali, in
casi diversi da quelli indicati ai punti a) e c), il debito diventa
rimborsabile prima della scadenza (11) (12).
I contratti possono prevedere clausole di revisione automatica del
tasso di remunerazione (c.d. step-up) a condizione che le stesse
siano esercitabili non prima del 5^ anno di vita del prestito e che
l'ammontare dello step-up sia inferiore a 100 punti base. Per i
prestiti che presentino livelli di step-up prossimi a tale limite
massimo, la Banca d'Italia si riserva di ammetterne la computabilita'
nel patrimonio supplementare limitatamente a una quota del prestito
stesso.
L'ammontare dei prestiti subordinati ammesso nel patrimonio
supplementare e' ridotto di un quinto ogni anno durante i 5 anni
precedenti la data di scadenza del rapporto, in mancanza di un piano
di ammortamento che produca effetti analoghi.
L'ammortamento e' calcolato sulla base dell'importo originario del
prestito a prescindere da eventuali riacquisti o conversioni.
Le passivita' subordinate sono ricomprese nel calcolo del patrimonio
soltanto per un importo pari alle somme ancora a disposizione della
banca.
In caso di conversione o di riacquisto di quote del prestito
subordinato, questo deve essere ridotto del maggior importo tra quota
convertita e riacquistata e quote di ammortamento gia' maturate.
4.3 Garanzie prestate all'emissione di strumenti ibridi di
patrimonializzazione e di passivita' subordinate e conseguenti
operazioni di "on-lending "
Le condizioni di ammissibilita' degli strumenti ibridi di
patrimonializzazione e dei debiti subordinati, indicate nella
presente Sezione, vanno rispettate in tutti i contratti connessi con
operazioni di rilascio di garanzie all'emissione di tali strumenti e
passivita' subordinate.
Il rilascio di garanzie all'emissione degli strumenti ibridi di
patrimonializzazione e di passivita' subordinate consta di due atti
distinti ma coordinati:
- con il primo la banca assume la posizione di garante di un debito
subordinato emesso da una sua controllata (o da altro soggetto);
- con il secondo la banca emette in proprio uno strumento ibrido di
patrimonializzazione o una passivita' subordinata (di contenuto
identico alla prima) che viene sottoscritta dal soggetto emittente
l'altra passivita'. I fondi raccolti con la prima emissione vengono
cosi' messi a disposizione del prenditore finale (operazione di
on-lending).
Il rilascio della garanzia non deve obbligare la banca a rimborsare
il prestito in via anticipata rispetto ai termini del contratto di
on-lending.
Il contratto che disciplina la prima emissione deve prevedere
inoltre:
- che la garanzia prestata dalla banca abbia anch'essa carattere
subordinato;
- che l'adempimento del garante estingua le obbligazioni del debitore
principale (primo emittente).
Il contratto di on-lending a sua volta contiene una clausola in base
alla quale gli importi eventualmente pagati dalla banca in relazione
alla garanzia prestata sono portati in riduzione di quanto dovuto al
sottoscrittore del debito subordinato da essa emesso.
4.4 Nulla osta alla computabilita'
La richiesta di benestare per l'inserimento degli strumenti ibridi di
patrimonializzazione e delle passivita' subordinate nel calcolo del
patrimonio supplementare va corredata di tutte le informazioni utili
a consentire alla Banca d'Italia una valutazione dell'effettiva
portata degli impegni assunti dalla banca.
La richiesta di ammissione del contratto e la relativa documentazione
sono inoltrate in duplice copia alla Filiale della Banca d'Italia
territorialmente competente.
In particolare, a seconda del tipo di operazione e qualora la
struttura contrattuale lo preveda, sono forniti completi di allegati:
- il contratto di emissione;
- la circolare di offerta (offering circular);
- l'accordo di "trust" (trust agreement);
- eventuali successivi accordi intervenuti a modifica dei predetti
contratti.
Occorre, inoltre, esibire tutti i contratti e rendere noti gli
accordi riguardanti operazioni comunque connesse con quella oggetto
di esame.
Al fine di ridurre i tempi necessari per la verifica dei requisiti
per l'ammissione dello strumento ibrido di patrimonializzazione o
della passivita' subordinata, le banche possono sottoporre all'esame
della Banca d'Italia anche progetti di contratto; il contratto
definitivo sara' inviato una volta che esse abbiano dato corso
all'operazione.
La Banca d'Italia, anche in presenza del rispetto delle condizioni
contrattuali indicate nei parr. 4.1 e 4.2 della presente Sezione,
puo' escludere o limitare l'ammissibilita' nel calcolo del patrimonio
di vigilanza degli strumenti ibridi di patrimonializzazione e delle
passivita' subordinate sulla base di valutazioni fondate sul
regolamento contrattuale, sulla inadeguata potenzialita' dell'ente
emittente e sulla eccessiva onerosita' dell'operazione
contrattualmente prevista.
Entro 60 giorni dalla data di ricevimento della richiesta di
benestare la Banca d'Italia fa conoscere le proprie determinazioni al
riguardo.
4.5 Riacquisto da parte della banca emittente di quote di strumenti
ibridi di patrimonializzazione o di passivita' subordinate
La banca puo' liberamente acquistare quote di strumenti ibridi di
patrimonializzazione o di passivita' subordinate dalla stessa emessi,
per un ammontare non superiore al 10 per cento del valore di ciascuna
emissione (13).
Le quote di detti prestiti, anche se momentaneamente presenti nel
portafoglio, non sono inseribili nel calcolo del patrimonio
supplementare (14).
Il riacquisto superiore alla predetta misura o comunque finalizzato
all'annullamento dei certificati e' soggetto al nulla osta della
Banca d'Italia: quest'ultimo caso e' da considerarsi infatti alla
stregua di un formale rimborso anticipato di una quota del debito
(15). Se la banca appartiene a un gruppo bancario, la richiesta e'
inviata dalla societa' capogruppo.
Entro 30 giorni dalla data di ricevimento della richiesta di
riacquisto, la Banca d'Italia fa conoscere le proprie determinazioni
al riguardo.
Nel caso di riacquisto di quote del prestito subordinato, la
deduzione dal patrimonio di vigilanza e' effettuata per la
differenza, se positiva, tra il valore dei titoli riacquistati e le
quote di ammortamento gia' maturate.
Le anticipazioni su strumenti ibridi di patrimonializzazione o su
prestiti subordinati nonche' le operazioni di finanziamento concesse
dalla banca per finalita' di riacquisto di tali passivita' sono
equiparate al riacquisto delle stesse. Si ritiene che sussista un
riacquisto qualora, sotto i profili contrattuale e delle
caratteristiche effettive dell'operazione, i momenti dell'emissione
della passivita' della banca con conseguente raccolta di fondi
patrimoniali e dell'erogazione di finanziamenti a beneficio del
sottoscrittore rappresentino, per ammontare e cadenze, un atto
coordinato.
La presente disciplina si applica anche nel caso di acquisizione in
garanzia di titoli emessi a fronte di propri prestiti subordinati nel
caso in cui le operazioni attuate, per una concordanza di elementi
(condizioni contrattuali, ripetitivita', entita' complessiva),
configurino un riacquisto di propri prestiti.
5. Fondi rischi su crediti
Sono ammessi nel computo del patrimonio supplementare i fondi rischi
su crediti destinati a fronteggiare rischi di credito soltanto
eventuali e che non hanno, pertanto, funzione rettificativa.
6. Minusvalenze nette su titoli
Le plusvalenze e le minusvalenze implicite su titoli detenuti nel
portafoglio immobilizzato si compensano tenendo conto degli eventuali
contratti di copertura di titoli immobilizzati.
Qualora il saldo complessivo risultante dalla compensazione presenti
segno positivo non occorre operare alcuna rettifica al patrimonio di
vigilanza.
Qualora il saldo complessivo risulti negativo, esso va compensato con
le eventuali plusvalenze presenti nel portafoglio non immobilizzato.
Il 50 per cento dell'eventuale ulteriore residuo negativo
(minusvalenza netta) deve essere dedotto dal computo del patrimonio
di vigilanza.
7. Altri elementi negativi
Gli altri elementi negativi sono costituiti dalle eventuali riduzioni
di valore del portafoglio crediti richieste ai fini di vigilanza
(16).
Fra tali riduzioni di valore rientrano:
- le perdite sui crediti di rilevante entita' che dovessero emergere
nei mesi successivi a quelli di dicembre e di giugno;
- le perdite sui crediti connesse con il "rischio paese" (determinate
sulla base delle disposizioni di cui al par. 7.1 della presente
Sezione) per la parte ovviamente di cui non si sia tenuto conto nella
determinazione dell'utile o della perdita annuale o semestrale.
7.1 Rischio paese
Le banche, in relazione all'ammontare dei crediti non garantiti
vantati nei confronti di soggetti aventi sede in paesi appartenenti
alla zona B, devono calcolare le riduzioni di valore collegate al
"rischio paese" secondo la "metodologia analitica" ovvero la
"metodologia semplificata".
Le banche tenute a utilizzare la "metodologia analitica" sono
individuate dalla Banca d'Italia sulla base di parametri quantitativi
espressivi della misura dell'esposizione delle banche stesse verso i
paesi appartenenti alla zona B.
Le banche che, sebbene non tenute, vogliano calcolare le svalutazioni
di vigilanza relative al "rischio paese" in base alla "metodologia
analitica" devono preventivamente avanzare richiesta alla Banca
d'Italia. Tali modalita' di calcolo potranno essere utilizzate dopo
il rilascio del nulla osta della Banca d'Italia.
Nell'All. A del presente Capitolo sono riportati i criteri per
l'individuazione dei crediti non garantiti e le modalita' di calcolo
previste dalle due metodologie.
8. Plusvalenze o minusvalenze nette su partecipazioni
Le plusvalenze e le minusvalenze implicite nelle partecipazioni
detenute in societa' non bancarie e non finanziarie, quotate in un
mercato regolamentato, si compensano.
Qualora il saldo complessivo risultante dalla compensazione presenti
segno positivo, esso contribuisce per una quota pari al 35 per cento
alla determinazione del patrimonio supplementare.
Le plusvalenze nette su partecipazioni sono computate nel patrimonio
supplementare nel limite del 30 per cento del patrimonio di base.
Qualora il saldo complessivo risulti negativo, esso va dedotto dal
patrimonio supplementare per una quota del 50 per cento.
9. Attivita' dedotte dalla somma del patrimonio di base e del
patrimonio supplementare
Dall'ammontare complessivo del patrimonio di base e di quello
supplementare sono dedotti:
a) le partecipazioni in banche e societa' finanziarie superiori al 10
per cento del capitale sociale dell'ente partecipato e gli strumenti
innovativi di capitale, gli strumenti ibridi di patrimonializzazione
e le attivita' subordinate verso tali enti;
b) le partecipazioni in titoli nominativi (17) di societa' di
investimento a capitale variabile superiori a 20.000 azioni (18);
c) le partecipazioni in banche e societa' finanziarie pari o
inferiori al 10 per cento del capitale dell'ente partecipato, gli
strumenti innovativi di capitale, gli strumenti ibridi di
patrimonializzazione e le attivita' subordinate verso banche e
societa' finanziarie, diversi da quelli indicati al precedente punto
a), anche se non partecipate. Tali interessenze sono dedotte per la
parte del loro ammontare complessivo che eccede il 10 per cento del
valore del patrimonio di base e supplementare, il valore e'
determinato al lordo dell'eccedenza degli altri elementi positivi
rispetto al limite dell'1,25 per cento delle attivita' di rischio
ponderate.
Gli strumenti innovativi di capitale, gli strumenti ibridi di
patrimonializzazione e le attivita' subordinate, indicati ai
precedenti punti a) e c), sono dedotti se computati nel patrimonio di
vigilanza degli emittenti (19).
9.1 Partecipazioni non dedotte dal patrimonio di vigilanza
Previo nulla osta della Banca d'Italia le banche possono, in via
temporanea, non dedurre dal patrimonio di vigilanza le partecipazioni
ovvero gli strumenti innovativi di capitale, le passivita'
subordinate e gli strumenti ibridi di patrimonializzazione assunti a
fini di risanamento e di salvataggio dell'ente partecipato.
Inoltre, non vengono dedotte dal patrimonio di vigilanza le
partecipazioni nonche' le attivita' irredimibili e subordinate
possedute in altre banche e societa' finanziarie consolidate con il
metodo dell'integrazione globale o proporzionale ai fini del calcolo
del patrimonio di vigilanza del gruppo di appartenenza.
Previo nulla osta della Banca d'Italia le banche possono non dedurre
le partecipazioni in societa' bancarie e finanziarie che, per la loro
natura economica, si configurino come operazioni di finanziamento o
di investimento in strumenti non di capitale. Tale facolta' viene
concessa purche', in base a clausole statutarie o contrattuali, sia
esclusa in modo certo la possibilita' di indebitamento dell'emittente
di quote di capitale ovvero tali quote non siano considerate nel
calcolo del patrimonio dell'emittente medesimo (20).
Le banche potranno non portare in deduzione dal patrimonio, dandone
comunicazione alla Banca d'Italia, le operazioni di investimento in
azioni di societa' bancarie e finanziarie aventi sede in paesi
dell'Unione Europea o del Gruppo dei Dieci per le quali l'Autorita'
di vigilanza bancaria del paese abbiano consentito esplicitamente
tale facolta'.
10. Periodicita' delle segnalazioni e modalita' di calcolo del
patrimonio di vigilanza individuale
10.1 Calcolo del patrimonio relativo ai mesi di dicembre e di giugno
Il patrimonio di vigilanza va calcolato con periodicita' trimestrale
(21).
Il patrimonio di vigilanza riferito al mese di dicembre di ciascun
anno e' calcolato secondo i criteri del bilancio di esercizio, anche
se questo non fosse stato ancora approvato.
A tal fine, gli amministratori procedono alla valutazione delle
attivita' aziendali risultanti dalla situazione in essere al 31
dicembre, alla determinazione dei fondi e alla quantificazione delle
riserve secondo la previsione di attribuzione dell'utile relativo
all'esercizio chiusosi alla suddetta data.
Sono tempestivamente comunicate alla Banca d'Italia le eventuali
variazioni che dovessero essere successivamente apportate in sede di
approvazione del bilancio e di attribuzione dell'utile.
Queste disposizioni si applicano anche alle banche che, ai fini della
redazione del bilancio, chiudono i conti in data diversa dal 31
dicembre. Pertanto nel calcolo del patrimonio di vigilanza relativo
alla fine dell'anno questi enti devono procedere alle valutazioni e
alle movimentazioni dei fondi e delle riserve con riguardo alla
situazione riferita al 31 dicembre.
Le disposizioni precedenti si applicano anche per il calcolo del
patrimonio di vigilanza riferito al mese di giugno di ciascun anno.
Pertanto, gli amministratori procedono nuovamente, ai soli fini del
calcolo patrimoniale e in base ai medesimi criteri adottati per la
redazione del bilancio, alle pertinenti valutazioni delle attivita'
aziendali risultanti dalla situazione in essere al 30 giugno, alla
quantificazione delle riserve, alla determinazione dei fondi e
all'attribuzione dell'utile semestrale.
10.2 Verifica del risultato annuale e semestrale perla determinazione
del patrimonio relativo ai mesi di dicembre e di giugno
L'ammontare degli utili annuali e semestrali che, secondo le
modalita' sopra rappresentate, concorre al calcolo del patrimonio
relativo ai mesi di dicembre e di giugno e' verificato da revisori
esterni o, in mancanza di essi, dall'organo di controllo della banca,
secondo quanto di seguito indicato:
- se la banca e' soggetta al controllo legale dei conti, l'utile di
fine esercizio e quello infrannuale sono verificati da revisori
esterni (22);
- se la banca ricorre volontariamente alla revisione e certificazione
del proprio bilancio d'esercizio, l'intervento dei revisori esterni
e' richiesto esclusivamente per il controllo dell'utile annuale. Per
la verifica dell'utile semestrale viene lasciata alla
discrezionalita' degli amministratori della banca stessa la scelta di
ricorrere a revisori esterni o ai sindaci;
- se la banca non e' tenuta al controllo legale dei conti e non
ricorre volontariamente alla revisione e certificazione del proprio
bilancio, il controllo dell'utile annuale e semestrale e' demandato
al collegio sindacale.
Per il calcolo del patrimonio di vigilanza relativo al mese di
dicembre non sono richiesti ulteriori controlli ai revisori esterni -
quando presenti - oltre a quelli eseguiti per la certificazione,
legale o volontaria, del bilancio di fine esercizio.
Per il calcolo del patrimonio relativo al mese di giugno, l'ammontare
dell'utile semestrale e' verificato (dai revisori esterni o dal
collegio sindacale) sulla base di strumenti e procedure di controllo
idonei a consentire i principali accertamenti effettuati per i
riscontri di fine esercizio. Tali accertamenti riguardano quantomeno:
la corretta applicazione dei criteri di rilevazione e di valutazione;
il rispetto del principio della costanza temporale nell'applicazione
di tali criteri; il rispetto del principio della competenza
economica.
Quando il risultato semestrale e' verificato da revisori esterni, gli
amministratori della banca valutano l'opportunita' di concordare con
i revisori le modalita' tecniche di espressione del giudizio.
10.3 Succursali in Italia di banche extracomunitarie
In alternativa a quanto disposto in precedenza, le succursali in
Italia di banche extracomunitarie possono calcolare, ai fini della
segnalazione sul patrimonio, gli utili annuali con riferimento alla
data di chiusura dell'esercizio della propria casa madre anche se
diversa da quella del 31 dicembre.
Le succursali possono modificare il patrimonio di vigilanza e
procedere alla prevista segnalazione delle variazioni patrimoniali al
momento dell'attribuzione degli utili annuali effettuata dalla
propria casa madre in sede di approvazione del bilancio riferito
all'intero complesso aziendale.
In tale ipotesi, l'attivita' di verifica degli utili attribuiti alle
succursali in Italia rimane assorbita in quella operata sull'utile
complessivo dall'organo di controllo esterno o interno della casa
madre.
Conseguentemente, tali succursali utilizzano per le segnalazioni
patrimoniali la matrice dei conti relativa all'ultimo mese del
trimestre in cui e' intervenuta l'approvazione del bilancio.
Resta fermo l'obbligo di procedere al calcolo delle minusvalenze
nette su titoli immobilizzati e delle riduzioni di valore del
portafoglio crediti connesse con il "rischio" paese, secondo la
metodologia indicata nell'All. A del presente Capitolo.
Per la determinazione del risultato semestrale da includere nella
segnalazione relativa al patrimonio di vigilanza individuale, le
succursali, qualora la casa madre calcoli gli utili o le perdite
semestrali, possono modificare il patrimonio di vigilanza al momento
della quantificazione di tali utili o perdite da parte della casa
madre.
Anche in questo caso, l'attivita' di verifica degli utili attribuiti
alle succursali in Italia rimane assorbita in quella operata
sull'utile complessivo dall'organo di controllo esterno o interno
della casa madre.
Tali variazioni patrimoniali, che includono anche quelle connesse al
fattore "rischio paese" e alle minusvalenze nette su titoli, sono
segnalate nella matrice dei conti relativa all'ultimo mese del
trimestre in cui e' intervenuta la quantificazione.
Se la casa madre delle succursali in Italia di banche
extracomunitarie non procede al calcolo della situazione semestrale,
le succursali, nella segnalazione riferita al mese di giugno (23):
- hanno l'obbligo di includere le eventuali perdite, verificatesi nel
semestre successivo alla chiusura dell'esercizio, solo se di
rilevante entita';
- possono ricomprendere gli utili maturati nel semestre nel calcolo
del patrimonio di vigilanza di riferimento. L'ammontare di tali utili
e' verificato da revisori esterni o, in mancanza di essi, dall'organo
di controllo della banca.
Resta fermo, comunque, l'obbligo di procedere al calcolo semestrale
delle riduzioni di valore connesse con il "rischio paese" e le
minusvalenze nette sui titoli immobilizzati.
10.4 Variazioni patrimoniali trimestrali
Oltre a quanto stabilito per le rilevazioni di dicembre e di giugno,
la segnalazione trimestrale degli elementi positivi e negativi che
costituiscono il patrimonio recepisce anche le variazioni avvenute
nel trimestre dipendenti da:
- operazioni di modifica del capitale sociale e connesse variazioni
dei sovrapprezzi di emissione e delle riserve;
- acquisti e vendite di azioni o di quote di propria emissione;
- aumenti delle perdite su crediti di rilevante entita';
- emissioni e ammortamenti di strumenti innovativi di capitale,
strumenti ibridi di Patrimonializzazione e passivita' subordinate;
- assunzioni e dismissioni di partecipazioni in banche e/o societa'
finanziarie;
- assunzioni e dismissioni di strumenti innovativi di capitale,
attivita' subordinate e strumenti ibridi di patrimonializzazione
emessi da banche e/o societa' finanziarie;
- processi di ristrutturazione aziendale, quali fusioni,
incorporazioni, conferimenti, scissioni, ecc.
11. Inoltro delle segnalazioni alla Banca d'Italia
Le banche segnalano i dati relativi al patrimonio di vigilanza in
un'apposita sezione della matrice dei conti.
Le segnalazioni relative al 31 dicembre e al 30 giugno vanno
trasmesse entro il giorno 25 del terzo mese successivo a quello di
riferimento (rispettivamente, il 25 marzo e il 25 settembre), quelle
relative al 31 marzo e al 30 settembre entro il giorno 25 del mese
successivo a quello di riferimento (rispettivamente il 25 aprile e il
25 ottobre).
Gli organi aziendali, ciascuno per quanto di propria competenza, sono
responsabili per la correttezza dei dati segnalati alla Banca
d'Italia.
Per assicurare la necessaria coerenza dei dati segnalati con le
risultanze della contabilita' aziendale devono essere utilizzati
strumenti di controllo interno che prevedano anche forme di
visualizzazione delle informazioni per i responsabili aziendali.
Per la redazione dello schema di segnalazione relativo al patrimonio
di vigilanza individuale si rinvia al fascicolo Istruzioni per la
compilazione delle segnalazioni sul patrimonio di vigilanza e sui
coefficienti prudenziali" della Banca d'Italia
SEZIONE III
PATRIMONIO DI VIGILANZA CONSOLIDATO
1. Metodologia di calcolo del patrimonio di vigilanza consolidato
Il patrimonio di vigilanza consolidato e' calcolato secondo le
istruzioni di seguito indicate.
1.1 Struttura del patrimonio
Il patrimonio di vigilanza consolidato e' costituito, oltre che dalle
componenti del patrimonio di vigilanza individuale, dalle poste
caratteristiche che risultano dalle operazioni di consolidamento
(differenze negative o positive di consolidamento, differenze
negative o positive che risultano dalla valutazione delle
partecipazioni al patrimonio netto, elementi patrimoniali negativi o
positivi di pertinenza di terzi).
Salvo quanto diversamente disposto, per il calcolo del patrimonio di
vigilanza consolidato si applicano le medesime regole previste per il
patrimonio di vigilanza individuale (24).
Le partecipazioni non elise nel processo di consolidamento sono
detratte secondo i medesimi criteri previsti per il patrimonio di
vigilanza individuale.
1.2 Perimetro e metodi di consolidamento
Gli elementi di consolidamento dell'attivo e del passivo vanno
calcolati in base ai metodi di consolidamento previsti dalla
normativa sul bilancio (25).
In particolare:
- il metodo di consolidamento integrale si applica ai soggetti
controllati;
- il metodo di consolidamento proporzionale si applica ai soggetti
sottoposti a controllo congiunto;
- il metodo del patrimonio netto si applica:
a) alle societa' bancarie e finanziarie partecipate dal gruppo
bancario o dalla singola banca (26) in misura pari o superiore al 20
per cento o comunque sottoposte a influenza notevole ai sensi
dell'art. 36 del d.lgs. 87/92;
b) alle imprese, diverse dalle societa' bancarie, finanziarie e
strumentali, controllate dal gruppo bancario in modo esclusivo o
congiunto ovvero sottoposte a influenza notevole ai sensi della
suddetta norma del d.lgs. 87/92.
Tuttavia, qualora con riferimento ai soggetti di cui al punto a) si
configurino, a giudizio della Banca d'Italia, situazioni di piu'
ampia integrazione con il soggetto partecipante, puo' essere
richiesto l'assoggettamento degli stessi al metodo di consolidamento
integrale o proporzionale.
Dall'applicazione dei metodi di consolidamento integrale,
proporzionale e del patrimonio netto possono essere escluse le
imprese il cui totale di bilancio (comprese le garanzie rilasciate,
gli impegni a erogare fondi e i titoli di terzi in deposito) risulti
inferiore al piu' basso dei due importi di seguito indicati:
- 1 per cento del totale di bilancio (definito in modo analogo) della
societa' capogruppo o della singola banca partecipante;
- 10 milioni di euro.
L'esclusione non e' ammessa quando il totale delle partecipazioni
nelle societa' individuate ai due alinea precedenti supera di 5 volte
una delle suddette soglie di esonero.
Sono escluse dal perimetro del gruppo bancario e dal consolidamento
dei conti le societa' di investimento a capitale variabile. La Banca
d'Italia puo', con provvedimento specifico, prevedere l'inclusione
delle SICAV nel gruppo bancario per motivi di sana e prudente
gestione.
La Banca d'Italia ha facolta' di richiedere sia alla capogruppo sia
alla singola banca non appartenente a un gruppo bancario il calcolo
del patrimonio di vigilanza consolidato anche con riferimento alla
situazione e alle attivita' dei seguenti soggetti:
a) societa' bancarie, finanziarie e strumentali non comprese nel
gruppo bancario ma controllate dalla persona fisica o giuridica che
controlla il gruppo bancario ovvero la singola banca;
b) societa' finanziarie, aventi sede legale in un altro Stato
comunitario, che controllano la capogruppo del gruppo bancario o la
singola banca italiana, sempreche' tali societa' siano incluse nella
vigilanza consolidata di competenza della Banca d'Italia;
c) societa' bancarie, finanziarie e strumentali controllate dai
soggetti di cui al precedente punto b);
d) societa' bancarie, finanziarie e strumentali partecipate almeno
per il 20 per cento, anche congiuntamente, dai soggetti di cui ai
precedenti punti b) e c);
e) societa' finanziarie diverse dalla capogruppo e dalle societa' di
cui al precedente punto b) che controllano almeno una banca.
1.3 Strumenti innovativi di capitale
La computabilita' nel patrimonio di base consolidato degli strumenti
innovativi di capitale e' consentito solo in presenza di condizioni
che garantiscano pienamente la stabilita' della base patrimoniale del
gruppo bancario. Tali condizioni sono le stesse indicate alla Sez.
II, par. 3 del presente Capitolo, ad eccezione della condizione sub
h).
La computabilita' nel patrimonio di base consolidato degli strumenti
innovativi di capitale e' autorizzata dalla Banca d'Italia dopo una
valutazione caso per caso della rispondenza delle condizioni
contrattuali ai requisiti previsti. Ai fini dell'autorizzazione la
Banca d'Italia verifica inoltre la coerenza della distribuzione del
capitale e dei rischi tra le diverse componenti del gruppo bancario.
1.4 Rischio paese
Il calcolo delle riduzioni di valore connesse al "rischio paese" e'
effettuato:
- secondo la "metodologia analitica", indicata nell'All. A del
presente Capitolo, quando del gruppo bancario iscritto all'albo
faccia parte una banca tenuta ad applicare tale metodologia ai fini
del calcolo del patrimonio di vigilanza individuale;
- secondo la "metodologia semplificata", pure indicata nell'All. A
del presente Capitolo, negli altri casi.
1.5 Verifica del risultato consolidato
La verifica del risultato annuale e semestrale consolidato, ai fini
della determinazione del patrimonio di vigilanza di gruppo, e'
demandata agli stessi organi o soggetti cui e' attribuito il
controllo del risultato di periodo dell'impresa capogruppo e con le
medesime modalita' previste nella Sez. II del presente Capitolo.
1.6 Riacquisto di passivita' subordinate o di strumenti ibridi di
patrimonializzazione.
Nel caso di riacquisto finalizzato all'annullamento dei certificati
rappresentativi dell'operazione, l'obbligo di richiedere il
preventivo consenso della Banca d'Italia compete alla capogruppo
anche nell'ipotesi in cui il riacquisto venga effettuato da una
societa' controllata appartenente al gruppo.
2. Compiti della capogruppo
La capogruppo emana, nei confronti delle societa' componenti il
gruppo bancario, le disposizioni necessarie per il calcolo del
patrimonio di vigilanza consolidato.
Per assicurare l'attendibilita' dei dati e' necessario che il gruppo
sia dotato di un'adeguata organizzazione amministrativa e contabile e
di idonee procedure di controllo.
3. Inoltro delle segnalazioni alla Banca d'Italia
Il calcolo del patrimonio di vigilanza su base consolidata si
effettua due volte l'anno, con riferimento alle date del 31 dicembre
e del 30 giugno.
La capogruppo o la singola banca (quest'ultima, nei casi previsti)
invia le segnalazioni relative al patrimonio di vigilanza consolidato
con apposita rilevazione su supporto magnetico secondo le modalita' e
gli schemi di segnalazione previsti nel fascicolo "Istruzioni per la
compilazione delle segnalazioni sul patrimonio di vigilanza e sui
coefficienti prudenziali" della Banca d'Italia.
Le segnalazioni vanno trasmesse entro il 25 aprile e il 25 ottobre
successivi alla data di riferimento (rispettivamente, del 31 dicembre
e del 30 giugno).
(1) Cfr. G.U. n. 24 del 31.1.1994.
(2) Cfr. capitolo 1, parr 5.14 e 5.15 del fascicolo "I bilanci delle
banche: schemi e regole di compilazione" della Banca d'Italia.
(3) Le operazioni "fuori bilancio" di copertura sono quelle
effettuate dalla banca al fine di proteggere dal rischio di avverse
variazioni dei tassi di interesse, dei tassi di cambio o dei prezzi
di mercato il valore di singole attivita' o passivita' in bilancio o
"fuori bilancio" o di insieme di attivita' o di passivita' in
bilancio o " fuori bilancio". Un'operazione "fuori bilancio" e'
considerata di copertura quando:
a) vi sia l'intento della banca di porre in essere tale copertura;
b) sia elevata la correlazione tra le caratteristiche
tecnico-finanziarie (scadenza, tasso di interesse, ecc,) delle
attivita'/passivita' coperte e quelle del contratto di copertura;
c) le condizioni previste ai precedenti punti a) e b) risultino
documentate da evidenze interne della banca.
(4) Nel calcolo del patrimonio le banche italiane tengono conto anche
degli elementi patrimoniali riguardanti le proprie succursali estere.
(5) Cfr. Tit. VII, Cap. 3, Sez. VII, delle presenti Istruzioni,
(6) In ossequio al principio secondo cui gli elementi del patrimonio
di vigilanza devono essere depurati dagli eventuali oneri di natura
fiscale, le banche che adottano l'impostazione contabile basata
sull'income statement liability model e registrano gli effetti della
fiscalita' differita sono tenute a dedurre dalle componenti positive
del patrimonio di base le passivita' per imposte differite gravanti
su tali componenti, al verificarsi delle condizioni indicate dalla
normativa di bilancio (elevate probabilita' di sostenere l'onere per
fiscalita' differite).
(7) Per il calcolo delle attivita' di rischio ponderate cfr. Cap. 2,
Sez II del presente Titolo; a tale aggregato si aggiunge un importo
pari a 12,5 volte la somma dei requisiti patrimoniali di mercato di
natura creditizia (rischio specifico dei titoli di debito e di
capitale, rischio di posizione delle quote, di o.i.c.r, (organismi di
investimento collettivo del risparmio), rischio di regolamento e
rischio di controparte; cfr. Cap. 3 del presente Titolo). Ovviamente,
le attivita' di rischio ponderate da utilizzare per il calcolo di
tale limite devono essere determinate senza dedurre l'eccedenza degli
altri elementi positivi.
(8) Cfr. Tit. I, Cap. 1, delle presenti Istruzioni.
(9) Cfr. Cap. 4 del presente Titolo.
(10) Ove gli strumenti ibridi di patrimonializzazione siano emessi
sotto forma di obbligazioni certificati di deposito, buoni fruttiferi
e altri titoli si richiama quanto previsto nel Titolo V, Cap. 3, Sez.
V, delle presenti Istruzioni.
(11) Tuttavia, in considerazione del fatto che in passato era
consuetudine internazionale inserire nei contratti di prestito
subordinato clausole del tipo negative pledge e cross defaut (secondo
le quali e' possibile il rimborso anticipato in presenza di
inadempimenti dell'ente emittente), la computabilita' dei prestiti
stipulati al mese di luglio 1988 (mese di entrata in vigore
dell'Accordo di Basilea) puo' essere consentita anche in presenza di
tali clausole.
(12) Ove le passivita' subordinate siano emesse sotto forma di
obbligazioni, certificati di deposito, buoni fruttiferi e altri
titoli, si richiama quanto previsto nel Tit. V, Cap. 3, Sez. V, delle
presenti Istruzioni.
(13) Il limite del 10% e' calcolato sulla base del valore originario
del prestito.
(14) Le passivita' subordinate e gli strumenti ibridi di
patrimonializzazione riacquistati sono dedotti dal patrimonio di
vigilanza al valore di bilancio.
(15) Per effetto della clausola illegality clause il creditore o
l'emittente ha la facolta' di richiedere il rimborso anticipato del
credito/debito subordinato qualora una norma di legge o di
regolamento vieti di possedere attivita' o passivita' in quella forma
o, piu' in generale, impedisca di tener fede agli obblighi assunti in
base al contratto di emissione. Benche' a stretto rigore questa
clausola rappresenti un'ipotesi di rimborso anticipato che esula
dalla volonta' dell'emittente, ma si considera ammissibile ove
risulti chiaramente che il rimborso dipende da un factum principis al
quale il debitore (creditore) debba necessariamente uniformarsi. In
questo caso non e' necessario richiedere il preventivo consenso della
Banca d'Italia per anticipare il rimborso del contratto.
(16) La disciplina in materia di bilanci degli enti creditizi e
finanziari prescrive infatti che le perdite di valore dei crediti -
determinate secondo le distinte fasi valutative: di tipo analitico e
forfettario - debbano essere portate in diretta diminuzione del
valore dei crediti stessi esposto nell'attivo dello stato
patrimoniale del bilancio.
(17) Non vengono dedotte le partecipazioni rappresentate da azioni
non nominative.
(18) Non vengono dedotte le partecipazioni in SICAV incluse nel
perimetro di consolidamento a seguito di specifico provvedimento
della Banca d'Italia.
(19) Non sono pertanto dedotti i prestiti subordinati di 3^ livello
emessi dalle banche (cfr. Cap. 3, Parte Prima, Sez. II del presente
Titolo).
(20) In questo modo, infatti, non viene a determinarsi una
duplicazione delle attivita' di rischio assumibili (c.d. double
gearing).
(21) Salvo i casi previsti da specifici provvedimenti della Banca
d'Italia, le banche sottoposte alla procedura di amministrazione
straordinaria devono continuare a segnalare trimestralmente i dati
patrimoniali relativi all'ultimo trimestre precedente quello d'inizio
dell'amministrazione straordinaria. Tali dati devono essere
aggiornati con la segnalazione patrimoniale relativa al trimestre nel
corso del quale e' stato approvato dalla Banca d'Italia il bilancio
di chiusura della gestione straordinaria. A partire da tale trimestre
la segnalazione patrimoniale dovra' essere effettuata nel rispetto
delle modalita' di calcolo stabilite dalle presenti istruzioni (in
particolare M quanto attiene al calcolo patrimoniale dei mesi di
dicembre e di giugno e delle variazioni patrimoniali trimestrali).
(22) Rientrano nella presente disciplina le societa' bancarie
soggette a revisione contabile obbligatoria secondo quanto previsto
dal T.U.F.
(23) Qualora la segnalazione relativa all'approvazione del bilancio
sia avvenuta in un trimestre: diverso da quello che si conclude a
dicembre, la situazione semestrale potra'' essere inviata sei mesi
dopo la suddetta segnalazione.
(24) Ai fini della disciplina sul patrimonio consolidato i
finanziamenti per l'acquisto di prestiti subordinati emessi da
societa' del gruppo sono equiparati ai finanziannenti per l'acquisto
di prestiti subordinati di propria emissione.
(25) Cfr. il fascicolo "I bilanci delle banche: schemi e regole di
compilazione" della Banca d'Italia.
(26) Qualora la singola banca detenga anche partecipazioni pari o
superiori al 20 per cento sottoposte a controllo congiunto.