Art. 10 
 
                           Rischio legale 
 
  I gestori assicurano che le regole,  le  procedure  e  i  contratti
relativi all'operativita' del sistema  siano  chiari,  conformi  alla
legge applicabile e validi in tutte le giurisdizioni interessate. 
  I gestori: i) definiscono le regole di funzionamento del sistema in
maniera  chiara  e  trasparente,  con  particolare  riferimento  alle
condizioni di offerta del servizio (ivi incluso il piano tariffario e
i livelli  minimi  di  servizio);  ii)  descrivono  nelle  regole  di
funzionamento del sistema: diritti, obblighi  e  rischi  propri,  dei
partecipanti e di eventuali  altri  soggetti  che  contribuiscono  al
funzionamento del sistema; iii) predispongono idonei  meccanismi  per
la tracciabilita' di ciascun ordine nelle diverse fasi del  ciclo  di
trattamento. 
  Le regole di funzionamento del sistema definiscono  e  disciplinano
le ipotesi di inadempimento di un partecipante, prevedono  meccanismi
idonei a ridurre eventuali conseguenze negative sul sistema  e  sugli
altri   partecipanti,   definiscono   le   procedure   da    attivare
automaticamente o discrezionalmente, le  strutture  responsabili,  le
modalita' di comunicazione ai partecipanti e le attivita' da porre in
essere da parte di questi ultimi. 
  In relazione alla  complessita'  dei  servizi  offerti,  i  gestori
valutano l'istituzione di una funzione di compliance.