I signori azionisti sono convocati in assemblea ordinaria e 
 straordinaria presso lo studio del notaio Antonio Maria Marocco, 
 corso Re Umberto n. 8, Torino, per il giorno 30 giugno 2003 alle ore 
 11 in prima convocazione ed occorrendo in seconda convocazione per il 
 giorno 8 luglio 2003 alle ore 11 stesso luogo, per deliberare sul 
 seguente 
 
                          Ordine del giorno:                          
                                                                      
    Parte ordinaria: 
       1. Deliberazioni ai sensi art. 2364 del Codice civile, primo 
 comma, punto 1; 
       2. Deliberazioni ai sensi art. 2364 del Codice civile, primo 
 comma, punto 2; 
     3. Determinazione compensi al Consiglio di amministrazione; 
     4. Varie ed eventuali. 
 
    Parte straordinaria: 
       1. Riduzione capitale sociale per annullamento azioni proprie e 
 conseguenti modifiche statutarie; 
       2. Riduzione della riserva di rivalutazione legge n. 413/91 per 
 copertura perdite a nuovo. 
 
      Potranno intervenire all'assemblea gli azionisti che, almeno 
 cinque giorni prima di quelli fissati per l'adunanza, avranno 
 effettuato il deposito dei certificati azionari presso la sede 
 sociale. 
           Il presidente del Consiglio di amministrazione:            
                           Alma Guanziroli                            
                                                                      
M-4693 (A pagamento).