Sede legale in Milano, via G. Pozzone, n. 5
    Capitale sociale L. 500.000.000 interamente versato
    Iscritta al tribunale di Milano al n. 246434, vol. 6510, fasc. 34
      I signori azionisti sono convocati in assemblea straordinaria
 per il giorno 20 settembre 1991 alle ore 17,30 in Milano, via Vitali
 n. 2 presso lo studio del notaio Antonio Tremolada in prima
 convocazione ed occorrendo per il giorno 23 settembre 1991 in seconda
 convocazione stessa ora e stesso luogo per deliberare sul seguente
    Ordine del giorno:
      1. Aumento del capitale sociale da L. 500.000.000 a L.
 2.000.000.000, mediante emissione di n. 1.500.000 azioni da nominali
 L. 1.000 cadauna da offrirsi in opzione agli azionisti alla pari in
 ragione di tre azioni per ogni azione posseduta.
    2.  Modifiche statutarie relative.
      3. Scissione di societa' ex art. 2504 septies e seguenti codice
 civile.
    Milano, 2 agosto 1991
    Il presidente del Consiglio di amministrazione:
    avv. Fabio Malcovati
M-7962 (A pagamento).