Convocazione di assemblea ordinaria
 
   I  signori  azionisti sono convocati in assemblea ordinaria indetta
per  il giorno 12 giugno 2008, alle ore 10, presso il Centro Congressi
Lingotto  in  Torino,  via  Nizza  n.  280, in prima convocazione, ed,
occorrendo,  in  seconda  convocazione,  per il giorno 13 giugno 2008,
alla stessa ora e nello stesso luogo, con il seguente
                          Ordine del giorno:
      1.  Esame  ed  approvazione  del  bilancio  di  esercizio  al 31
dicembre  2007;  relazione  del  Consiglio  di  amministrazione  sulla
gestione;  relazioni  del  Collegio  sindacale  e  della  societa'  di
revisione;  destinazione  del risultato di esercizio; distribuzione di
un dividendo agli azionisti ed assegnazione di una partecipazione agli
utili  agli  amministratori  investiti di particolari cariche ai sensi
dell'articolo  22  dello  statuto  sociale;  deliberazioni  inerenti e
conseguenti;
      2.  Deliberazioni  in  materia  di  acquisto e di alienazione di
azioni proprie, anche al servizio di piani di incentivazione azionaria
da   realizzarsi   tramite   assegnazione   gratuita   di   azioni  ad
amministratori  e  dipendenti  della societa' e delle societa' da essa
controllate ("Stock granting"), ai sensi degli articoli 2357, 2357-ter
del  Codice civile e dell'art. 132 del decreto legislativo 24 febbraio
1998,  n.  58  successive  modifiche ed integrazioni, nonche' ai sensi
dell'articolo  144-bis del regolamento Consob adottato con delibera n.
11971  del  14  maggio  1999  e  successive modifiche ed integrazioni,
previa revoca della deliberazione assunta dall'assemblea del 14 giugno
2007, per quanto non utilizzato.
      
   Hanno  diritto  ad intervenire all'assemblea gli azionisti titolari
di  azioni  ordinarie  che esibiscano, ai sensi dell'art. 85, comma 4,
decreto  legislativo  n. 58/1998 e successive modifiche, i certificati
attestanti  la  partecipazione al sistema di gestione accentrata degli
strumenti  finanziari  rilasciate  dai depositari secondo le procedure
stabilite  dagli  artt. 33 e 34 del regolamento Consob n. 11768/1998 e
successive modificazioni ed integrazioni.
   Ai  sensi della vigente normativa, e pertanto quindici giorni prima
dell'assemblea, tutte le relazioni illustrative degli amministratori e
la  documentazione sugli argomenti e le proposte all'ordine del giorno
saranno  depositate  presso la sede sociale e la Borsa Italiana S.p.a.
a  disposizione  del  pubblico,  e  vi rimarranno fino alla data della
riunione  assembleare;  gli  azionisti  ne  potranno  ottenere copia a
proprie spese.

           Il presidente del Consiglio di amministrazione:
                            Mario Rizzante
 
S-083800 (A pagamento).