Giusta verbale ai rogiti del sottoscritto dott. Ferruccio
 Micheli, notaio in Fidenza, in data 31 agosto 1998 rispettivamente
 ainn. 61728/21551 e 61729/21552 di repertorio, omologati dal
 Tribunale di Parma il 7 settembre 1998 ai nn. 1827 e 1828 vol. giur.,
 registrati a Fidenza il 9 settembre 1998 ai nn. 1156-1157, depositati
 perl'iscrizione come oltre, le assemblee straordinarie delle
 societa':
       Rossi & Catelli - Societa' per azioni, con sede in Parma, via
 Traversetolo n. 2/a, con il capitale sociale di L. 9.852.000.000,
 iscritta ai n. 18891 del registro imprese di Parma, iscritta al n.
 168317 al R.E.A. presso la C.C.I.A.A. di Parma, codice fiscale n.
 01640460349;
       Roscatelli Fin. - Societa' per azioni, con sede in Parma, via
 Traversetolo n. 2/a, con il capitale sociale di L. 7.500.000.000,
 iscritta aln. 18835 del registro imprese di Parma, iscritta al n.
 168154 al R.E.A. presso la C.C.I.A.A. di Parma, codice fiscale n.
 01638420347,
       hanno deliberato di approvare il progetto di fusione che
 prevede la fusione per incorporazione della societa' 'Rossi & Catelli
 - Societa' per azioni' nel la 'Roscatelli Fin. - Societa' per
 azioni', sulla base dei bilanci delle societa' al 31 dicembre 1997,
 alle seguenti condizioni:
       1) la fusione avverra' mediante incorporazione della societa'
 'Rossi & Catelli - Societa' per azioni', nella 'Roscatelli Fin. -
 Societa' per azioni', sulla base delle rispettive situazioni
 patrimoniali e del progetto di fusione depositato al Registro delle
 imprese di Parma in data 30 giugno 1998;
       2) la fusione si effettuera' mediante la determinazione finale
 del capitale sociale della societa' incorporante in L.
 17.500.000.000.
 
    La societa' incorporante pertanto:
       a) mutera' la denominazione sociale assumendo la nuova
 denominazione di 'Rossi e Catelli S.p.a.';
     b) manterra' la sede legale in Parma, via Traversetolo n. 2/a;
       c) avra' il capitale sociale di L. 17.500.000.000 suddiviso in
 azioni ai sensi di legge;
     d) ampliera' l'oggetto sociale;
     e) manterra' la durata al 31 dicembre 2050;
       f) le operazioni delle societa' incorporate verranno imputate
 ai bilancio dell'incorporante alla data del 1. gennaio 1998;
       g) non vi sono ne' vi saranno particolari categorie di soci cui
 venga riservato particolare trattamento;
       h) nessun vantaggio viene proposto ne' spettera' a favore degli
 amministratori delle societa' partecipanti alla fusione.
 
      Le suddette deliberazioni di fusione sono state depositate
 presso il Registro delle Imprese di Parma in data 10 settembre 1998.
      E' conforme ai miei atti suindicati in data 31 agosto 1998,nn.
 61728/21551 e 61729/21552 di repertorio, da me conservati.
                                     Dottor notaio, Ferruccio Micheli.
S-21088 (A pagamento).