Gruppo Banca Commerciale Italiana
    Iscritto all'albo dei gruppi bancari
    Sede in Trapani, via Torrearsa n. 41
    Capitale sociale L. 15.781.710.000 interamente versato
    Riserva legale L. 38.083.877.386
      Iscritta al n. 1 del registro delle imprese del Tribunale di
 Trapani
    Codice fiscale n. 00058900812
      Estratto della deliberazione dell'assemblea straordinaria della
 Banca Sicula S.p.a. in data 18 luglio 1994, il cui verbale e' stato
 redatto dal notaio dott. Enrico Giannitrapani di Trapani in pari data
 n. 203649/14416 di repertorio, avente ad oggetto l'approvazione del
 progetto di fusione per incorporazione nella Banca Commerciale
 Italiana S.p.a. della Banca Sicula S.p.a.
      L'assemblea straordinaria della Banca Sicula S.p.a. nella sua
 adunanza del 18 luglio 1994 ha deliberato l'approvazione del seguente
 progetto di fusione per incorporazione:
    Societa' partecipanti alla fusione:
      incorporante: Banca Commerciale Italiana S.p.a. - Sede sociale
 in Milano, piazza della Scala n. 6, capitale sociale interamente
 versato L. 1.050.000.000.000, rappresentato da n. 1.050.000.000 di
 azioni del valore nominale di L. 1.000 cadauna di cui n.
 1.039.606.326 azioni ordinarie e n. 10.393.674 azioni di risparmio.
 Le azioni ordinarie sono suddivise in n. 1.039.605.136 tagli da L.
 1.000 ed in n. 2.380 tagli di vecchie azioni da L. 500.
    Riserva legale al 31 dicembre 1993: L. 420.000.000.000.
      Banca iscritta all'albo delle banche e capogruppo del Gruppo
 Banca Commerciale Italiana, iscritto all'albo dei gruppi bancari.
      Societa' iscritta nel registro delle societa' presso il
 Tribunale di Milano al n. 2774, codice fiscale n. 01255270157.
    Banca aderente al Fondo Interbancario di Tutela dei Depositi;
      incorporanda: Banca Sicula S.p.a. - Sede legale in Trapani, via
 Torrearsa n. 41, capitale sociale interamente versato L.
 15.781.710.000 suddiviso in n. 15.781.710 azioni da nominali L. 1.000
 cadauna.
    Riserva legale al 31 dicembre 1993: L. 38.083.877.386.
      Banca iscritta all'albo delle banche e appartenente al Gruppo
 Banca Commerciale Italiana, iscritto all'albo dei gruppi bancari.
      Societa' iscritta nel registro delle societa' presso il
 Tribunale di Trapani al n. 1, codice fiscale n. 00058900812.
    Banca aderente al Fondo Interbancario di Tutela dei Depositi.
      Rapporto di cambio: Il rapporto di cambio e' fissato in n. 7
 (sette) azioni ordinarie Banca Commerciale Italiana S.p.a., del
 valore nominale unitario di L. 1.000, dopo il perfezionamento
 dell'aumento di capitale della stessa proposto dal suo Consiglio di
 amministrazione nella seduta del 1 giugno 1994, per ogni n. 4
 (quattro) azioni Banca Sicula S.p.a. non possedute dalla societa'
 incorporante e che verranno successivamente annullate.
    Non e' previsto alcun conguaglio in denaro.
      Modalita' di assegnazione delle azioni Banca Commerciale
 Italiana S.p.a., attribuite in cambio.
      Ad avvenuto perfezionamento dell'operazione di fusione, la Banca
 Commerciale Italiana S.p.a., provvedera':
      1) all'annullamento senza cambio delle n. 11.845.011 azioni
 della Banca Sicula S.p.a., del valore nominale unitario di L. 1.000,
 possedute alla data odierna, nonche' delle altre azioni offertele in
 vendita che avesse nel frattempo eventualmente acquistato;
      2) al cambio delle azioni della Banca Sicula S.p.a., ancora in
 circolazione, possedute dagli altri azionisti, nel rapporto di cambio
 suindicato, mediante emissione di azioni ordinarie della Banca
 Commerciale Italiana S.p.a. del valore nominale unitario di L. 1.000,
 in numero sufficiente ad effettuare il cambio.
      La societa' incorporante favorira' le compravendite finalizzate
 al raggiungimento del quantitativo minimo di azioni necessario per
 effettuare il cambio.
      Le operazioni di cambio potranno essere effettuate a partire dal
 2 gennaio 1995 contro consegna, presso gli sportelli della Banca
 Commerciale Italiana S.p.a., dei certificati azionari ancora in
 circolazione della Banca Sicula S.p.a., non posseduti dalla societa'
 incorporante.
      Data dalla quale le azioni attribuite in cambio partecipano agli
 utili.
      Le azioni Banca Commerciale Italiana S.p.a., che saranno emesse
 in cambio delle azioni della societa' incorporanda, avranno godimento
 1 gennaio 1994.
    Decorrenza degli effetti della fusione.
      Le operazioni della incorporanda Banca Sicula S.p.a. verranno
 imputate al bilancio dell'incorporante Banca Commerciale Italiana
 S.p.a. a decorrere dal 1 gennaio 1994, anche agli effetti fiscali.
      Gli effetti giuridici della fusione avranno decorrenza dalle ore
 23,59 del 31 dicembre 1994.
    Altre indicazioni previste dalla legge.
      Non esistono particolari categorie di soci o possessori di
 titoli diversi dalle azioni cui possa essere eventualmente riservato
 un trattamento particolare.
      Nessun vantaggio particolare e' proposto agli amministratori
 delle societa' partecipanti alla fusione.
      La delibera di fusione e' stata iscritta presso la Cancelleria
 del Tribunale di Trapani in data 10 settembre 1994 al n. 2093
 registro d'ordine.
    Il presidente del Consiglio di amministrazione:
    Cesare Ferreri
S-22087 (A pagamento).