Sede legale in Verzuolo (Cuneo) 
    Capitale sociale L. 443.738.025.000 interamente versato 
    Iscritta al Tribunale di Saluzzo al n. 1/1 reg. soc. 
    Codice fiscale n. 00184060044 
      I signori azionisti sono convocati in assemblea straordinaria 
 presso la sala Emsa (Stet), in Torino, via Bertola n. 34, il giorno 
 15 maggio 1991, alle ore 10,30, in prima convocazione, ed occorrendo, 
 il giorno 16 maggio 1991, in seconda convocazione, nello stesso 
 luogo, subito dopo l'assemblea ordinaria della societa' convocata per 
 le ore 10,30, per deliberare sul seguente 
    Ordine del giorno: 
      Proposta di fusione per incorporazione nella Cartiere Burgo 
 S.p.a. della Cartiere del Timavo e del Sole S.p.a. sulla base del 
 progetto di fusione redatto ai sensi dell'art. 2501 bis del Codice 
 civile senza aumento di capitale della incorporante possedendo questa 
 l'intero capitale sociale della incorporanda; deliberazioni relative 
 e conferimento di poteri. 
      Possono intervenire all'assemblea gli azionisti che, almeno 
 cinque giorni prima di quelli fissati per l'adunanza, abbiano 
 effettuato, ai fini di legge, il deposito delle loro azioni presso le 
 casse sociali in Verzuolo (Cuneo) o in S. Mauro Torinese, via del 
 Freidano, 8, oppure presso le seguenti casse incaricate: 
    a)  in Italia: 
      Banca Commerciale Italiana, Banco di Roma, Credito Italiano, 
 Banca Nazionale del Lavoro, Banco di Napoli, Banco di Sicilia, 
 Istituto Bancario San Paolo di Torino, Monte dei Paschi di Siena, 
 Banca Brigone, Banca Lombarda di Depositi e conti correnti, Banca 
 Manusardi & C., Banca Mercantile, Banca Nazionale dell'Agricoltura, 
 Banca Popolare di Milano, Banca Popolare di Novara, Banca Provinciale 
 Lombarda, Banca Subalpina, Banco di Chiavari e della Riviera Ligure, 
 Banco di S. Spirito, Cassa di Risparmio delle Provincie Lombarde, 
 Cassa di Risparmio di Genova e Imperia, Cassa di Risparmio di Torino, 
 Credito Commerciale, Credito Romagnolo, Credito Varesino, Fratelli 
 Ceriana S.p.a. Banca, Istituto Bancario Italiano, Banco Ambrosiano 
 Veneto, Monte Titoli S.p.a. per i titoli dalla stessa amministrati; 
    b)  all'estero: 
      presso una banca locale corrispondente di una delle banche 
 italiane incaricate. 
    S. Mauro Torinese, 3 aprile 1991 
    p. Il Consiglio di amministrazione 
    Il presidente: cav. lav. Lionello Adler 
S-4780 (A pagamento).