Convocazione di assemblea
 
   I signori azionisti di KME Group S.p.a. sono convocati in assemblea
in Firenze, via dei Barucci n. 2, alle ore 11:
      del 20 giugno 2007 in prima convocazione;
      del 21 giugno 2007 in seconda convocazione;
   per deliberare in merito al seguente
                          Ordine del giorno:
   In sede ordinaria:
      1.  Modifiche  al  "Piano  di  Stock  Option  KME  Group S.p.a."
destinato  ad  amministratori  esecutivi ed a dirigenti; deliberazioni
inerenti e conseguenti e conferimento dei relativi poteri.
      
   In sede straordinaria:
      1.  Conferimento  della  delega  agli  amministratori,  ai sensi
dell'art.  2443  del Codice civile, ad aumentare il capitale sociale a
servizio   del  "Piano  di  Stock  Option"  per  un  massimo  di  Euro
2.754.714,97   mediante  emissione  di  massime  n.  8.031.239  azioni
ordinarie KME Group S.p.a., da offrire in sottoscrizione a pagamento a
dirigenti  della societa' e delle societa' controllate, con esclusione
del  diritto  di  opzione  ai  sensi  del combinato disposto dell'art.
2441,  comma  VIII,  del  Codice  civile  e  dell'art. 134 del decreto
legislativo   n.   58/1998;   conseguente  adeguamento,  mediante  sua
riduzione,  della  delega  agli  amministratori, ai sensi del medesimo
art.   2443  del  Codice  civile,  attribuita  dalla  assemblea  degli
azionisti  del  19  maggio  2006,  ad  aumentare il capitale sociale a
servizio  della  parte  del  "Piano  di  Stock  Option"  riservato  ad
amministratori  esecutivi  della  Societ e delle societa' controllate.
Deliberazioni  inerenti  e  conseguenti  anche  con  riferimento  alle
predette  deleghe  attribuite  dalla  assemblea degli azionisti del 19
maggio  2006,  entrambe  eseguite  dal Consiglio di amministrazione in
data 31 luglio 2006, con modifica dell'art. 4 (Capitale) e dell'art. 7
(Delega  degli  amministratori)  dello  statuto sociale e conferimento
dei relativi poteri;
      2.  Raggruppamento  delle azioni costituenti il capitale sociale
nel  rapporto di n. 1 nuova azione ordinaria o di n. 1 nuova azione di
risparmio ogni gruppo composto da n. 3 azioni della medesima categoria
posseduto,  previo  eventuale  annullamento  di  azioni  ordinarie, di
azioni  di  risparmio  nonche'  di "warrant azioni ordinarie KME Group
S.p.a.   2006/2009"   e   di   diritti   di   opzione  riservati  agli
amministratori  esecutivi  e/o  dirigenti  in attuazione del "Piano di
Stock  Option"  a  loro  rispettivamente  riservato  nel numero minimo
sempre  rispettivamente necessario a consentire la regolare esecuzione
del  raggruppamento medesimo, Deliberazioni inerenti e conseguenti con
modifica   dei   seguenti  articoli  dello  statuto  sociale:  art.  4
(Capitale),  art.  7  (Delega  degli  amministratori),  art.  8 (Utile
d'esercizio)  ed  art. 28 (Liquidazione della societa') e dei seguenti
articoli  del  regolamento  dei  "warrant  azioni  ordinarie KME Group
S.p.a.  2006/2009":  art. 1 (warrant azioni ordinarie KME Group S.p.a.
2006/2009)   ed   art.  2  (modalita'  di  esercizio  dei  warrant)  e
conferimento dei relativi poteri;
      3.  Modifiche  ai  seguenti articoli dello statuto sociale anche
con   riferimento  alle  nuove  disposizioni  in  materia  di  diritto
societario: art. 10 (Convocazione dell'assemblea); art. 11 (Intervento
e   rappresentanza  in  assemblea);  art.  14  (amministrazione  della
societa');  art.  16  (Cariche  sociali);  art.  17  (Composizione del
Consiglio  e durata in carica degli amministratori) con modifica anche
della  sua  titolazione  in  "Nomina  e  composizione del Consiglio di
amministrazione,  durata  in  carica  dei  suoi  componenti";  art. 22
(Collegio  sindacale)  ed art. 24 (Controllo Contabile), Deliberazioni
inerenti e conseguenti e conferimento dei relativi poteri.
      
   Ai  sensi  di  legge  e  dell'art.  11  dello  statuto sociale, per
intervenire  all'assemblea,  i  signori  azionisti dovranno depositare
presso la sede della societa' in Firenze, via dei Barucci n. 2, almeno
due  giorni prima della data fissata per l'assemblea, le comunicazioni
rilasciate   dagli   intermediari   attestanti  il  relativo  possesso
azionario. Fatte salve le disposizioni di legge in materia di raccolta
delle  deleghe,  i  signori  azionisti  possono farsi rappresentare in
assemblea  da  un  mandatario,  socio  o  non socio, mediante semplice
delega scritta anche in calce alla predetta comunicazione.
   Le  relazioni  del  Consiglio  di  amministrazione su tutti i punti
all'ordine del giorno, con le relative proposte di deliberazione e con
le  ulteriori  relazioni  e  documentazione  previste  dalla normativa
vigente  relative  all'intero  ordine  del  giorno, saranno depositate
presso  la  sede  sociale  in  Firenze,  via dei Barucci n. 2, nonche'
presso  Borsa  Italiana  S.p.a.  entro i termini prescritti; i signori
azionisti   hanno   facolta'   di   ottenerne   copia.   La   predetta
documentazione  sara'  resa disponibile anche tramite il sito internet
www.kmegroup.it
   Il  voto puo' essere esercitato anche per corrispondenza; le schede
di  votazione,  con  le  relative  modalita' d'esercizio, saranno rese
disponibili  almeno  15 giorni prima di quello fissato per l'assemblea
di  prima  convocazione  presso la sede della societa' in Firenze, via
dei  Barucci  n.  2.  La  scheda  dovra'  essere  inviata  al seguente
indirizzo: KME Group S.p.a., Ufficio affari societari, via dei Barucci
n.  2,  (50127)  Firenze,  e dovra' pervenire entro le quarantotto ore
precedenti l'assemblea di prima convocazione, unitamente a copia della
comunicazione   prevista   dalla   normativa  vigente  al  fine  della
partecipazione alla assemblea.
   Firenze, 10 maggio 2007

                           KME Group S.p.a.
           Il presidente del Consiglio di amministrazione:
                          Salvatore Orlando
 
S-5123 (A pagamento).