I  Signori  Azionisti  sono  convocati  in assemblea in Milano, Via
Romagnosi  n. 6, presso il Centro Congressi Fondazione Cariplo, per il
giorno  20  dicembre  2007,  alle  ore 11.00, in prima convocazione e,
occorrendo,  per  il  giorno  21 dicembre 2007, stessi ora e luogo, in
seconda convocazione per deliberare sul seguente
                          ordine del giorno
      1.  Proposta  di  approvazione  della Relazione del Consiglio di
Amministrazione.
      2.  Proposta  di  convalida  e,  per  quanto  occorrer possa, di
rinnovazione  delle  delibere  di  cui  ai  punti  3  e  4 del verbale
dell'assemblea straordinaria del 18 giugno 1986.
      3.  Proposta  di  convalida  e,  per  quanto  occorrer possa, di
rinnovazione  delle  delibere  di  cui  ai  punti  5  e  6 del verbale
dell'assemblea straordinaria del 18 giugno 1986 e precisamente:
      delibera di cui al punto 5 dell'ordine del giorno:
        -  copertura  della  residua  perdita  al  31 marzo 1986 di L.
1.240.000.000   mediante   riduzione   del   capitale  sociale  da  L.
10.000.000.000  a  L.  8.760.000.000, con annullamento di n. 1.240.000
azioni da L. 1.000 ciascuna, dando atto che, in attuazione del punto 5
della  delibera  approvata  il  18  giugno  1986, sono state annullate
complessive  n.  5.240.000 azioni da L. 1.000 ciascuna, delle quali n.
4.000.000   risultano  annullate  in  eccesso  rispetto  alla  perdita
effettiva  rideterminata in conformita' ad intervenute pronunzie della
Magistratura,  e  che  pertanto  sorge,  in  capo  alla societa' e nei
confronti  degli  azionisti  interessati, un debito dell'importo di L.
4.000.000.000 da iscriversi nel passivo del bilancio della societa'.
      delibera di cui al punto 6 dell'ordine del giorno:
        -  di  aumentare  il capitale sociale da L. 8.760.000.000 a L.
25.000.000.000, mediante emissione di n. 16.240.000 azioni da L. 1.000
cadauna,  da  offrire  in  opzione  alla  pari  e  per  contanti  agli
azionisti.
      4.  Proposta  di  convalida  e,  per  quanto  occorrer possa, di
rinnovazione  delle  delibere  assunte  dalle  assemblee del 30 giugno
1987,  29  giugno  1988,  30  ottobre  1992,  28  ottobre  1996, parte
straordinaria  e 16 dicembre 2002, parte straordinaria, tutte a rogito
del Notaio Guido Roveda di Milano.
      5.   Determinazioni   e  mandati  inerenti  e  conseguenti  alle
deliberazioni di cui ai precedenti punti dell'ordine del giorno.
      
   Possono  intervenire all'assemblea gli azionisti ai quali spetta il
diritto  di  voto nonche' i soggetti ai quali, per legge o in forza di
statuto, e' riservato il diritto di intervento.
   Possono  intervenire  all'assemblea  anche  coloro  i  quali  erano
azionisti alla data dell'assemblea del 18 giugno 1986 nonche' coloro i
quali  erano azionisti alla data delle assemblee tenutesi il 30 giugno
1987,  29  giugno 1988, 30 ottobre 1992, 28 ottobre 1996 e 16 dicembre
2002,   compresi   quelli  che  cessarono  di  esserlo  per  non  aver
partecipato alle rispettive ricostituzioni del capitale sociale.
   Si   invitano   i   Signori  azionisti  che  intendono  partecipare
all'assemblea a registrarsi presso la sede sociale sita in Milano, Via
Turati  n.  3,  tel:  0039  02 62285672, nel termine statutario di tre
giorni prima di quello fissato per l'assemblea e comunque entro le ore
17,00 di lunedi' 17 dicembre 2007.

        Il Vice Presidente Vicario e Amministratore Delegato:
                           Adriano Galliani
                         Notaio Guido Roveda
 
IG-07396 (A pagamento).