(in forma abbreviata I.B.I.)
    Sede legale in Milano, via Manzoni n. 3
    Capitale sociale di L. 200.000.000.000 versato
    Iscritta al Tribunale di Milano
    al n. 97255 reg. soc., 2639 volume, 1954 fascicolo
    Codice fiscale 00774530158
    Estratto di delibera di fusione
      Ai sensi e per gli effetti dell'art. 2502-bis del Codice civile,
 viene pubblicata per estratto la delibera di fusione approvata
 dall'assemblea generale straordinaria dell'Istituto Bancario Italiano
 Societa' per azioni (in forma abbreviata I.B.I.) con sede legale in
 Milano, via Manzoni n. 3, in data 3 settembre 1991, rep. 46.922/6.193
 notaio Luigi Augusto Miserocchi di Milano, delibera omologata dal
 Tribunale di Milano con decreto in data 6 novembre 1991 n. 12623/91.
      Detta assemblea ha deliberato quanto qui di seguito per estratto
 si trascrive: di approvare il progetto di fusione per incorporazione
 dell'Istituto Bancario Italiano Societa' per azioni (in forma
 abbreviata I.B.I.) nella Cassa di Risparmio delle Provincie Lombarde
 denominata anche CARIPLO Ente pubblico economico, dotata di
 personalita' giuridica ai sensi dell'art. 1 del testo unico 25 aprile
 1929, n. 967, con sede in Milano, via Monte di Pieta' n. 8, progetto
 inserito nel verbale del Consiglio di amministrazione del 27 giugno
 1991.
    In particolare la fusione comporta quanto segue:
      1) l'Istituto Bancario Italiano Societa' per azioni (in forma
 abbreviata IBI), si fondera' con la Cassa di Risparmio delle
 Provincie Lombarde, denominata anche 'Cariplo', Ente pubblico
 economico, dotata di personalita' giuridica ai sensi dell'art. 1 del
 testo unico 25 aprile 1929 n. 967, avente sede in Milano, via Monte
 di Pieta' n. 8, mediante incorporazione da parte di quest'ultimo;
      2) dopo la fusione, l'ente incorporante rimarra' regolato dallo
 statuto vigente, senza modificazioni;
      3) la fusione comportera' il contestuale annullamento delle
 azioni ordinarie dell'IBI che rappresentano l'intero capitale di
 questa societa';
      4) per effetto della fusione, da realizzarsi sulla base del
 bilancio dell'esercizio chiuso al 31 dicembre 1990, tutte le
 operazioni IBI verranno imputate al bilancio della Cariplo a far
 tempo dal primo giorno dell'esercizio in corso al momento della
 stipula dell'atto di fusione;
      5) non esistono particolari categorie di soci o di portatori di
 titoli diversi dalle azioni per i quali si debba prevedere uno
 specifico trattamento;
      6) nessun particolare vantaggio e' previsto per gli
 amministratori della societa' incorporanda e dell'ente incorporante.
      La delibera di fusione e' stata iscritta presso la cancelleria
 societa' commerciali di Milano in data 7 novembre 1991 al n. 101025
 d'ordine.
    p. Il Consiglio di amministrazione
    Il notaio incaricato: Luigi Augusto Miserocchi
S-11350 (A pagamento).