Convocazione di assemblea                       
                                                                      
      Gli azionisti sono convocati in assemblea straordinaria presso
 la sede sociale in Milano, viale Ortles n. 12, per il giorno 20
 gennaio 2004 in prima adunanza e per il giorno 21 gennaio 2004 in
 eventuale seconda adunanza, sempre alle ore 11, per discutere e
 deliberare sul seguente
 
                          Ordine del giorno:                          
       1. Proposta di emissione di un prestito obbligazionario
 ordinario di Euro 1.500.000,00 a tasso indicizzato ed approvazione
 del relativo regolamento;
       2. Modifiche statutarie in relazione all'entrata in vigore
 della riforma del diritto societario, con eventuale adozione di un
 nuovo testo di statuto sociale.
 
    Deposito delle azioni ai sensi di legge e di statuto.
                 p. Il Consiglio di amministrazione:                  
                          Giuseppe Palianti                           
                                                                      
M-8313 (A pagamento).